Tag Archives: コモディティ

2024年3月15日現在、ブレント原油に関するテクニカル分析をお届けします。  要点 国際エネルギー機関（IEA）が今年の原油需要の伸び見通しを上方修正したことや、OPECプラスの減産の結果、2024年の原油供給はやや不足に転じると予想されている。  2月の米小売売上高は前月比で0.6％減と、予想の0.8％を下回り、前回値も-0.80％から改定値の-1.1％で下方修正された。  テクニカル分析  日足チャート分析  （ブレント原油日足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  指標は50の中央値上で強気のシグナルを発しており、弱気のトレンドは強くなく、市場外の強気派の勢力が参入し始めていることを示唆している。原油価格は短期的にさらに上昇する可能性がある。  原油価格は、黒い65日移動平均線の上でほぼ1ヶ月間推移しており、月曜日に移動平均線に一回戻った後、昨日はレンジ相場の高値を上抜いた。全体的な上昇トレンドは非常に健全であり、買いでエントリーの機会が注目に値する。  1時間足チャート  （ブレント原油1時間足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  指標はが過熱圏から抜け出し、全体的なトレンドが順調に下降している。指標が再び強気のシグナルが点灯した後、買いでエントリーの機会に注目することができる。  原油価格は調整局面にあり、上昇トレンドラインと黒い33日移動平均線の組み合わせで形成されるサポート帯が下値の目標となる。これまでのほぼ1ヶ月間の推移から、原油価格は調整後にさらなる上昇する可能性がある。  トレーディングセントラル　PIVOTインジケーター  （原油30分足チャート。情報源：Ultima Markets APP）  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。  

2024年3月14日現在、銅に関するテクニカル分析をお届けします。  要点  金価格の史上最高値を背景に、他の貴金属コモディティは昨晩ようやく回復基調となった。銀、プラチナ、パラジウム、銅はいずれもさまざまな程度の強い上昇を見せた。実際、コモディティは需給と在庫の原則に支えられ、流動性を吸収するトップクラスの資産になりつつある。  世界最大の精錬金属の製造・消費国である中国の製錬所が、加工賃の暴落という危機に直面するなか、少なくとも15の中国製錬所の幹部が水曜日に北京で減産の可能性を含む対策を協議したことで、銅価格は昨日3.4％急騰した。  テクニカル分析  日足チャート分析  （銅日足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  指標は過熱圏から離れた後、再び強気のシグナルを発しており、市場外の強気派勢力の流入と短期的な上昇トレンドの明確化を示唆している。  銅価格は下降トレンドラインをブレイクした後、上昇トレンドラインの抵抗に直面した。強い上昇トレンドに基づき、為替レートは短期的な利益を確定する圧力にさらされているため、調整を待って買いでエントリーのチャンスに注目しよう。  1時間足チャート  （銅1時間足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  指標は過熱圏で絡んでおり、弱気のシグナルを発しようとしている。これは、現時点での強気・弱気の駆け引きが繰り広げられ、銅価格が短期的な調整局面に直面することを示唆している。  強い上昇トレンドでの調整は通常、23.6%のフィボナッチ・リトレースメント水準が目標となり、この水準は鍵となる4.00の切上げ水準にも近い。リトレースメント・レベルまで完全に戻った後の銅の買いのチャンスに注目しよう。  トレーディングセントラル　PIVOTインジケーター  （銅30分足チャート。情報源：Ultima Markets APP）  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。  

英国のFTSE100種総合株価指数は3日続伸し、0.3％上昇の7,772で取引を終え、10ヶ月ぶりの高値を記録した。良好な経済指標が低迷する英国経済に明るい兆しをもたらした。  2024年1月の英国月次GDPは予想通り0.2％の小幅成長となり、前月の0.1％低下を経て、2023年後半のテクニカルリセッションからの回復を示した。この勢いは主にサービス部門（前月の0.1％減の後、今月は0.2％増）、特に自動車を除く小売業（3.4％増）、医療・市場サービス（0.9％増）、教育サービス（0.7％増）が牽引した。  一方、建設生産は1.1％増（前回の0.5％減に対して）となった。しかし、工業生産は0.2％の減少（前回の0.6％増に対して）となった。これは主に上下水道、廃棄物処理、修理業務が2.2％減少したことによる。1月までの3ヵ月間、英国経済は0.1％の小幅な縮小となった。  英国の1月の財・サービスの輸出も好調で、0.7%増の692億6,000万ポンドとなり、1年半ぶりの低水準となった12月の687億6,000万ポンドから回復した。欧州連合(EU)向け財輸出は0.8%増加したが、これは主に燃料、特にポーランド向け原油、ベルギー向け精製油、化成品の販売が増加したためである。しかし、スペイン向け自動車輸出やドイツ向け航空機輸出の減少が影響し、機械・輸送用機器輸出は減少した。  一方、非EU市場向け輸出は、韓国向け原油を含む燃料販売の後退と、米国向け医薬品および無機化学品の輸出により、1.7%減少した。サービス輸出は0.3％の増加となった。  （英国FTSE100種総合株価指数　月足チャート）  （英国月次GDP。　出所：英国国家統計局）  （英国の輸出。　出所：英国国家統計局）  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

一連の軟調な米国経済指標と中央銀行長官の公開インタビューが火種となり、ドル指数は104の壁を割り込んだ。  ISMの最新の購買担当者景気指数(PMI)統計によると、2月の米製造業は16ヵ月連続で縮小し、その縮小幅が予想を上回り、過去22年間で最長の縮小サイクルとなった。一方、ミシガン大学の消費者信頼感指数は2月に弱まり、現状と将来への期待の両方が揺らいだ。  また、NY連銀総裁ウィリアムズ氏は、中央銀行は今年後半に利下げを実施すると述べ、リッチモンド連銀総裁バーキン氏は、利下げを想定するのは時期尚早であり、経済は依然として物価上昇圧力に直面していると指摘した。シカゴ地区連銀総裁のグールズビー氏も、特に住宅を中心としたインフレの再燃を懸念していると述べた。  （米ドル指数　半年足チャート）  軟調なドルが貴金属とコモディティの上昇余地を広げている。先週の金曜日、金価格は1オンスあたり2,080米ドルを超え、過去最高値を更新し、2週連続の上昇となった。  一方、WTI原油先物は1バレルあたり約80米ドルと、4ヵ月ぶりの高値まで急伸した。原油の価格回復の一因となったのは、OPECプラスの減産延長観測と中東の地政学的リスクである。3月に予定されているOPECプラスの会合が注目されており、産油国は原油市場の安定を維持するため、6月の閣僚級会合まで選好的な減産を継続すると予想されている。  （金価格　年足チャート）  （WTI原油価格　年足チャート）  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

2月28日水曜日、WTI原油先物は、米国の原油備蓄増加のニュースやOPECプラスの減産延長の観測を投資家が吟味し、1バレルあたり78.5ドルまで調整した。最新の米エネルギー情報局（EIA）報告によると、先週の米国原油在庫は予想を上回る419.9万バレル増加した。しかし、これは米国石油協会(API)が報告した842.8万バレルよりはるかに少ないことは注目に値する。  在庫水準の急増は、主に原油を最終製品に精製する製油所の転換プロセスの遅れに関連している。今後、市場トレーダーは3月に予定されているOPECプラス総会で減産延長が議論されることを強く期待している。  全体的な予想では、産油国は少なくとも6月の閣僚級会合までは任意の原油生産制限を主張するだろう。この措置は、石油市場の需給バランスを維持することを目的としている。また、原油価格の変動要因には、イスラエルとハマスの戦闘休止合意の順調さや、紅海でのフーシ派による商船攻撃など、地政学的要因もあるが、これらは原油価格にさらなるリスクを上乗せするものである。  (WTI原油　半年足チャート)  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

2024年2月23日現在、金に対するテクニカル分析をお届けします。  要点  2月の米国マークイット(Markit)製造業PMIは予想外の51.5に上昇し、予想の50.5を上回り、17ヵ月ぶりの高水準となった。サービス部門と総合PMIは分かれ目の50以上を維持し、全体的な景気拡大が依然堅調であることを示唆している。  先週の新規失業保険申請件数は20.1万件と、予想の21.8万件を下回り、1月13日以来の低水準となった。失業保険継続申請件数も減少に転じ、18.6万件と前週の18.8万件から減少したが、まだ前年同期の水準を上回っている。  テクニカル分析  日足チャート分析  （金日足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  先週木曜日、指標は強気のシグナルが点灯した後、上昇し続け、現時点で強気派が優勢であることを示唆している。  金価格は現在、青い33日移動平均線の付近に推移しており、2日連続でローソク足が十字線を形成し、今後為替レートのボラティリティの急上昇を示唆している。為替レートが移動平均線を上回れば、下降トレンドライン付近はレジスタンスレベルとなる可能性がある。  1時間足チャート  （金1時間足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  指標は昨日強気のシグナルを発しており、短期的には強気派が優勢であることを示唆している。強気シグナルはボトム圏ではなかったため、50中央値付近で弱気相場が介入することにより、金価格を抑制になることは注目に値する。  緑の240日移動平均線は長期トレンドの重要な風見鶏であり、金価格はこの移動平均線でストップした後、最終的に上昇に反転した。ローソク足が短期移動平均線グループ（黒の65日移動平均線と青の33日移動平均線）を効果的に上回れば、金の強気相場が成立する可能性がある。  トレーディングセントラル　PIVOTインジケーター  （金30分足チャート。情報源：Ultima Markets APP）  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

2024年2月21日現在、金に対するテクニカル分析をお届けします。  要点  シティバンクの最新の見解は、世界の各国中央銀行による金購入の大幅な増加、あるいはスタグフレーション、または世界経済の深刻な後退が、金を大幅に上昇させる可能性があるというものだ。  JPモルガン・チェースは、年内の利下げという楽観的な観測の中で、米国経済は「ソフトランディング」を達成すると予想され、コモディティ市場は「1995年の再現」で、価格は20％上昇すると予測している。  テクニカル分析  日足チャート分析  （金日足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  指標は、ボトム圏で強気のシグナルを発した後、堅調に上昇し、現在50の中央値付近に接近している。ある程度、金相場が短期的な調整に直面する可能性を示唆している。  金相場は現在、赤の33日移動平均線と黒の65日移動平均線付近のレジスタンス帯に跳ね返されており、ここもこの前の上昇トレンドラインの下端でもある。金相場がこの強い抵抗を突破できれば、上方のスペースが開かれる。そうでなければ、金相場は下降トレンドを続けるだろう。  1時間足チャート  （金1時間足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  指標は昨日、ボトム圏で弱気のシグナルを発しており、金相場が短期的に下降の調整局面に入ることを示唆している。  金相場は、緑の高値の代替トレンドラインを下抜けた後、現時点で、下の赤い33日移動平均線に阻まれている。長期的なサイクルに弱気のトレンドが出ていないため、現時点で下降トレンドの初期段階にあり、まだ反転とはかくていできない。下方の移動平均線がサポートとなるかに注目しよう。  トレーディングセントラル　PIVOTインジケーター  （金30分足チャート。情報源：Ultima Markets APP）  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

2024年2月20日現在、銅に対するテクニカル分析をお届けします。  要点  世界有数の大型鉱業会社BHPビリトン社は、現在、精製銅の不足が予想され、2024年には銅精鉱の供給が非常に厳しくなると指摘している。  米国のインフレ率は月に過去4ヵ月で最も上昇し、利下げ観測が後退したことで、しばらくの間、金属価格の重荷となったが、世界的なPMIの回復は、消費の改善と在庫の減らすが工業用金属価格に拍車をかけていることを示唆している。供給不足と消費改善という2つの要因を考慮すると、銅価格は有望な上昇トレンドにある。  テクニカル分析  日足チャート分析 （銅日足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  今週、銅のブレイクアウトトレンドが確認された。指標はボトム圏で強気のシグナルを発したため、銅相場の反発の勢いは反転上昇に転じた可能性がある。同指標は現在、50の中央値で阻まれており、銅相場は短期的な調整局面に入る可能性がある。  青い33日移動平均線と黒い65日移動平均線は強力なサポートレベルを形成しており、銅相場の短期リトレースメント目標は移動平均線付近になる。  1時間足チャート  （銅1時間足チャート。情報源：Ultima Markets MT4）  銅相場は先週から反発基調を確認し、上昇チャネルラインを形成した。昨日は、上昇チャネルライン付近まで下降し始めたため、銅相場にはある程度抵抗されている可能性がある。  直近の上昇の波動構造から、現時点で銅相場は調整波の第4波の調整局面にあり、下のフィボナッチリトレースメントの38.2%レベルに注目しよう。このエリアは黒い65日移動平均線の周辺でもある。第1波の終点3.7263をさらに下回れば、銅相場の上昇トレンドは終了する。  トレーディングセントラル　PIVOTインジケーター  （銅30分足チャート。情報源：Ultima Markets APP）  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

米国の生産者物価指数（PPI）は、12月の0.1％下落に次いで、1月は0.3％上昇した。これは5ヵ月ぶりの大幅な上昇で、市場予想の0.1％上昇を上回った。医療費が2.2％上昇したため、サービス価格全体では0.6％の伸びとなり、2023年7月以来の記録的な高水準となった。  また、 化学品・化成品卸業界、機械器具卸売業、ポートフォリオマネジメント、旅行者向け宿泊サービス、法律サービスなどのセクターでも価格が回復した。一方、ガソリン価格の3.6%下落に牽引され、商品価格は0.2％の下落となり、4年連続の下落となった。電力、飼料作物の干し草、干し草の種、油糧の種、牛肉・若牛、エタノール、鉄スクラップなど、多くの産業でインフレ率が緩やかなものとなった。  生産者物価（PPI）は年率換算で0.9％の上昇となり、12月の1％をわずかに下回ったものの、市場予想の0.6％を上回った。食品とエネルギーを除いたコアPPIは前月比で0.5％、前年同月比で2％上昇し、いずれも予想を上回った。  (赤：PPI月足チャート、青：コアPPI月足チャート)  (赤：PPI年足チャート、青：コアPPI年足チャート)  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。 

紅海での攻撃、原油価格への影響  フーシ派による紅海の石油タンカーへの攻撃を受け、原油価格は月曜日に1％以上も上昇した。欧州トレーダー大手のトラフィグラは土曜日にリスク評価声明を発表し、先週金曜日の攻撃は原油供給の途絶につながる可能性を示唆した。  米国と英国につながる石油タンカーが紅海を航行中に包囲されたことで、投資家は現在のファンダメンタルズを踏まえ、原油市場に対する見方を見直す可能性がある。  ロシアの原油生産が混乱に直面  先週、ロシア南部クラスノダール地方にあるロシア石油大手ロスネフチの製油所がウクライナの無人機に攻撃された。この製油所はウクライナ国境から数マイル離れた戦略的な場所に位置している。  ロシアは米国の制裁の対象となっているが、制裁の回避は同国の主要輸出と生産を危うくする。  OPEC、2月に会合開催  石油輸出国機構（OPEC）とその同盟国であるロシアを中心とするOPECプラスは、2月1日にオンラインで会合を開き、今後数ヶ月間の原油生産量について協議する。  情報筋によると、OPECは当面、現在の方針を据え置く可能性があるという。さらに、11月の前回の減産後、さらなる減産を決定するにはまだ時期尚早である。また、中東における地政学的緊張の高まりが将来の見通しを曇らせる可能性があるため、ファンダメンタルズを見極めるにはさらに時間が必要である。  免責事項  本記事に記載されるコメント、ニュース、調査、分析、価格、その他すべての情報は、読者への一般的な情報として提供されるものであり、示唆を与えるものではありません。Ultima Marketsは、最新の情報を提供するため、合理的な措置を講じていますが、正確性を保証するものではなく、予告なく変更する場合があります。Ultima Marketsは、提供された情報の利用により発生したいかなる損失・損害に対しても、責任を負いません。